近期金融市场"國际期货市场-國内期货市场-相关上市公司"联动传导表现得淋漓尽致。近期制铝企业大幅上涨,仅从行业基本面分析,就会错失本轮牛市行情。因此,即使是普通投资者,也必须用关注全球金融市场的动态,用开放的思维来进行投资。
通过分析期货市场价格走势,可以大大降低分析产品未来价格走势的难度,从而较为有效地把握相关类别上市公司今后业绩的变化,这就是盯着期货做股票策略的基本原理
近年来随着证券市场以基金、QFII为代表的机构投资者队伍的扩大,价值投资逐步成为市场的主流投资理念。做好上市公司基本面的研究不仅需要丰富的行业与财务知识,还需要具备充足的信息来源,对于普通投资者来说,操作起来难度很大。不过普通投资者还是可以通过一些公开信息,来对上市公司的经营前景进行分析,其中盯着期货做股票就是一種较为简单而可行的投资策略。
分析上市公司产品的未来市场价格,需要分析众多影响供求的因素,但对于大宗商品来说,通过分析期货市场价格走势,可以大大降低分析产品未来价格走势的难度,从而较为有效地把握上市公司今后业绩的变化,这就是盯着期货做股票策略的基本原理。
國际期货市场与國内有色金属板块联动分析
中石化、B股、有色金属板块是推动本轮上涨行情的三架马车,春节后的第一个交易日,有色金属板块全面走强,中钨高新、东方钽业、稀土高科等十多家有色金属股票封于涨停板,为何有色金属板块有如此强劲的表现?春节期间短短时间公司的基本面是不可能整体出现如此大的变化的。究其原因:这是春节期间國际有色金属期货价格上涨后的集中爆发。
伴随着中國、印度等國经济的腾飞,对國际原材料市场的需求大幅增长极大地刺激了國际原材料的价格,2005年原材料价格不断飙升,原油、铜、铝等成为上涨最为疯狂的品種。國外分析预测由于新经济体的崛起,目前商品市场开始进入新一轮超级循环周期,國际著名投资家吉姆·罗杰斯在其最新出版的《热门商品投资》中,更是大胆预测未来十年,商品市场将是最火爆的大牛市。
策略与技巧
近期金融市场"國际期货市场-國内期货市场-相关上市公司"的联动模式表现得淋漓尽致,这对投资者提出了更高的要求,即使是投资國内市场的普通投资者,也必须用关注全球金融市场的动态,用开放的思维来进行投资,这一点对于长期以"寻庄"模式为主要投资策略的國内中小投资者来说,尤为重要。
盯着期货做股票,首先要对期货市场有一定的了解:例如期货品種的交易规则、重要商品的國际定价中心。例如有色金属市场主要是伦敦金属交易所(LME)、橡胶主要在东京交易所、棉花主要在纽约商品交易所(NYBOT)、大豆主要在芝加哥期货交易所(CBOT),而國内有色金属市场主要集中在上海期交所,农产品主要在郑州与大连期交所,通过持仓量来寻找各品種中的主力合约等等,这些基本知识都可以从书本与网上找到。虽然铜、棉花等目前我國已经成为全球最大的进口國,但期货价格的定价中心还在國际市场,因此國际期货市场走势最为重要。
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